Математика высокочастотной торговли (High-Frequency Trading, HFT) радикально отличается от классической финансовой математики портфельного инвестирования. В масштабе микросекунд понятия непрерывной цены и броуновского движения теряют смысл; рынок предстает в виде дискретной книги лимитных заявок (Limit Order Book, LOB), а динамика цен определяется случайными потоками дискретных событий — поступлением и отменой ордеров, требуя применения теории случайных точечных процессов и стохастического оптимального управления.

Модель Халла-Уайта (Hull-White model) представляет собой выдающееся развитие классической модели Васичека. Предложенная в 1990 году, она решила главную проблему ранних равновесных моделей: неспособность точно воспроизвести текущую рыночную временную структуру процентных ставок, что делало их непригодными для безарбитражного ценообразования деривативов.

Теория экстремальных значений (Extreme Value Theory, EVT) предоставляет строгий математический аппарат для моделирования редких, но катастрофических событий на финансовых рынках, устраняя фатальный недостаток классических моделей нормального распределения, недооценивающих вероятность глубоких кризисов.