Модель прыжковой диффузии Ку (Kou), представленная в 2002 году, элегантно решила проблему асимметричной улыбки волатильности на рынках акций, предложив использовать двойное экспоненциальное распределение для размера скачков цен активов. Это решение значительно упростило получение аналитических формул по сравнению с классической моделью Мертона.