Параметрические уравнения описывают траектории движения и кривые, а теория погрешностей оценивает надёжность измерений в экспериментах. Эти темы связывают алгебру, геометрию и анализ в практических приложениях.

Страхование от критических заболеваний (Critical Illness Insurance) требует особого подхода, так как событие (постановка диагноза) может произойти в любой момент времени, а последствия для застрахованного являются долгосрочными. Актуарии должны учитывать не только вероятность самого заболевания, но и вероятность смерти застрахованного до постановки диагноза, что делает модель мультидекрементной. Высокая конкуренция и быстрое развитие медицины также влияют на параметры риска, требуя постоянного обновления моделей.

Традиционный детерминированный метод Цепной лестницы (Chain Ladder) предоставляет лишь точечную оценку будущих страховых обязательств. Однако для современного риск-менеджмента и выполнения требований Solvency II крайне важно оценивать неопределенность этих прогнозов. Метод статистического перевыбора (Bootstrap), примененный к треугольникам убытков, позволяет получить полное распределение вероятностей для будущих резервов, не опираясь на жесткие параметрические предположения о законе распределения данных.