Банковская система и денежный мультипликатор
Банковская система в рыночной экономике обычно двухуровневая: Центральный банк и коммерческие банки. Коммерческие банки не просто хранят деньги, они создают их через механизм кредитования.
Процесс создания денег описывается денежным мультипликатором. Когда банк получает депозит, он оставляет часть в резерве (согласно норме обязательного резервирования), а остальное выдает в кредит. Эти кредитные деньги попадают на счета в других банках, которые снова выдают кредиты.
Формула простого мультипликатора: m = 1 / rr, где rr — норма резервирования. Если норма равна 10%, то каждый вложенный рубль может теоретически превратиться в 10 рублей денежной массы. Этот эффект показывает, насколько чувствительна экономика к действиям ЦБ. Однако в кризис банки могут бояться кредитовать, а население — забирать вклады, что снижает реальный мультипликатор и сжимает денежную массу.
